▶세계 3대 사모펀드 CEO의 인터뷰에서 얻는 투자 인사이트 칼라일그룹(The Carlyle Group)의 CEO인 이규성 대표는 글로벌 금융계를 이끄는 한국계 인사로도 잘 알려져 있습니다. 칼라일은 PE부문, 글로벌 크레딧 부문, 실물자산 투자부문, 투자솔루션 부문 등 다양한 투자 영역을 보유한데다, KKR, 블랙스톤과 함께 세계 3대 사모펀드로 불리며(운용자산 약 265조원) 금융 업계에서 막강한 영향력을 발휘하고 있습니다. 그래서 칼라일 CEO의 인터뷰는 충분히 가치있는 내용을 담고 있을거라 생각했습니다. 참고로, 인터뷰어는 골드만삭스 투자은행부문 회장인 Alison Mass 입니다. Q. 집중하고 있는 투자 분야는? - 산업: Healthcare, Technology - 투자단계: Growth Investing(초기 기업 투자와 구분되는 기업 후기 투자) - 종류: Credit(Corporate Credit. 즉, Investment grade bonds, high yield bonds 등을 포함하는 채권형 상품) Q. Pandemic 이후 새롭게 고려하고 있는 Risk factor가 있나? - 어떤 Risk도 감수하지 않으려고 하는 것이 제일 큰 Risk - 새로운 시대를 회피하려 하지 않고, 함께 공존하며 변화에 적응하려는 것이 회사의 정신임 - 어떤 변화가 일시적이고 vs 어떤 변화가 영구적 & 구조적인지 이해하는 것이 중요 Q. 가장 많은 배움이 있었던 딜은 잘 된 딜이었나, 잘 안 된 딜이었나? - 실수를 하여 잘 안 된 경우에서 크게 배웠음 - 커리어 초반에 특히 [가격]과 [딜 구조]에 집중한 적이 있었는데, 정작 중요한 것은 [CEO가 어떤 사람인지], [해당 산업에 어떤 일이 일어나고 있는지를 파악하는 것] Q. 투자자로서 성공적인 커리어를 만들 수 있는 핵심 비결은? - 개인적: EQ(감성지수, 감정적 공감 능력), 그리고 패턴을 인지하는 능력 - 회사차원: 위대한 기업 문화를 만드는 것 Q. 1년 뒤 S&P 500을 전망해 본다면? - 오르든 내리든 크게 신경 쓰지 않음. 칼라일은 훨씬 긴 호흡으로 기업을 바라보기 때문 Q. 미중 관계에 대한 전망? - 아쉽게도 현재의 경색이 조금 더 오래 갈 것으로 예상 Q. 투자를 시작하는 사람들에 대한 조언은? - 숫자에 집중하고 세부적인 것에 몰입하기보다는, 조금 물러서서(take back) 자신만의 시각(view)을 갖고 이를 섬세하게 다듬어 나가는 것이 중요 - 가장 큰 배움은 뛰어난 [사람]으로 부터 비롯됨 누구와 함께 일하고 그들로 부터 무엇을 배울 것인지 고민하는 것이 중요